发表自话题:股票型基金的优缺点
为什么说:大神买股票,小白买基金,强人买组合?
聊下他们各自的优缺点,就很容易明白了。
首先聊下投资股票的好处:
1.可以打新股,年化也能增加不少阿尔法收益。
2. 如果对公司的研究足够深,会找到一些非常强势的个股,收益惊人,但对投资者要求高。
投资股票的好处相对较少,它最大的吸引力是:如果找到牛股收益惊人,但挑选优秀的个股很困难:
a、需要了解国家宏观政策;
b、需要了解行业的天花板和发展趋势;
c、需要了解生意本质;
d、需要了解公司的商业模式;
e、需要报表了解财务情况;
f、需要了解创始人是否有企业家精神,管理层是否诚信;
下面来聊基金,这里所说的基金指的是指数基金,各种主动管理型基金,债券基金都不在讨论范围。
投资指数的好处:
1.宽基指数的估值指标更加有效。因为涉及众多公司,包括周期股、非周期股、好公司、烂公司等等,包含的类别多了,指标有效性就高很多。
2. 宽基指数避免了投资个股的黑天鹅,不会遭遇停牌,遭受行业政策。
3. 宽基指数标的数量有限,跟踪更加容易。
4. 宽基指数波动相对较小,对个人的心理考验小。
6. 不用花太多时间去研究,更加洒脱和悠闲。
7. 指数不会退市,个股可能被ST被退市。
8. 指数不收印花税,股票税收更高。
投资指数是赌国运,如果未来国家经济向好,指数会将持续上行,而投资个股,是赌该公司会打败众多竞争对手而长期盈利。
说了很多投资指数的优点,再聊下投资指数的缺点:
1、里面多烂的公司都有,你买了指数相当于也买了这么烂的一个股票
2、一个指数的成分股会调整,例如50ETF,调整的依据是涨的少的移出让你割肉,涨的多的调入让你接盘。
3、行业指数会根据新股上市进行调整,如果该行业IPO数量较多,那是妥妥的给新股高位接盘。
接下来讲的是非常适合强人的投资方法:买基金股票组合。
这里的组合是股票和基金的组合,60%买基金,40%买股票,股票也是由几个股票组成一个股票池。
这样经过平衡可以很好的融合双方的优缺点,60%买基金可以更稳健,剩下的40%可以买一些知名的不同行业的白马股做组合,用网格交易来建仓。